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Introduction aux FNB canadiens

Le Canada est un marché souvent négligé pour les investisseurs américains à la recherche d’une certaine exposition internationale. Avec ses grandes industries minières et énergétiques, le pays est le 11e pays le plus riche du monde et l’un des rares exportateurs nets d’énergie. Son niveau de vie élevé et son revenu par habitant le rendent également très stable politiquement. Les investisseurs à la recherche d’une exposition à cette combinaison rare pourraient envisager d’investir dans des FNB canadiens.

Les fonds négociés en bourse ( » FNB « ) offrent la diversité d’un indice avec la simplicité des actions. Les investisseurs peuvent investir dans des FNB canadiens pour s’exposer à l’ensemble de l’économie du pays, à des secteurs particuliers ou même à certaines catégories d’actifs. Ces FNB canadiens peuvent être négociés avec un compte de courtage américain comme une action normale, ce qui les rend beaucoup plus faciles que les certificats de dépôt américains ( » ADR « ) ou d’essayer d’acheter des actions étrangères.

Les 10 FNB canadiens les plus populaires

Les FNB canadiens ont gagné en popularité au cours des dernières décennies, compte tenu de la stabilité du pays et de l’importance des industries de l’énergie et des produits de base, bien que la faiblesse occasionnelle des prix des produits de base ait entraîné des ventes. De ses mines d’or à ses sables bitumineux en passant par son industrie forestière, le Canada est peut-être mieux connu pour ces actifs, mais son industrie nationale des services emploie environ les trois quarts de sa population. Et, le pays est également l’un des plus grands exportateurs agricoles au monde.

Le FNB canadien le plus populaire avec une exposition à l’ensemble de l’économie du pays est le Fonds indiciel MSCI Canada (NYSE: EWC), qui détient plus de 100 actions canadiennes pour une valeur liquidative totale de près de 2 milliards de dollars. Cependant, les investisseurs peuvent également choisir des FNB canadiens axés sur des secteurs ou des catégories d’actifs particuliers, ainsi que des FNB plus généraux qui ont tendance à détenir de nombreuses actions canadiennes.

Les trois FNB les plus exposés au Canada sont:

  • FNB Canadien de Revenu énergétique (NYSE : ENY)
  • Fonds Indiciel MSCI Canada (NYSE: EWC)
  • FNB à petite capitalisation IQ Canada (NYSE : CNDA)

Cinq FNB supplémentaires avec une exposition de plus de 50 % comprennent:

  • Vecteurs de marché Junior Gold Miners (NYSE: GDXJ)
  • ETF Gold Explorers (NYSE: GLDX)
  • Vecteurs de marché TR Gold Miners (NYSE: GDX)
  • ETF Silver Miners (NYSE: SIL)
  • ETF Uranium (NYSE: URA)

Les avantages et les risques des FNB canadiens

Investir dans des FNB canadiens présente de nombreux avantages. Le pays est indépendant sur le plan énergétique et se classe au-dessus des États-Unis et de la majeure partie de l’UE. sur l’indice de liberté économique de la Fondation du patrimoine. La banque centrale du pays a également mis en œuvre de manière proactive une politique monétaire souple pour aider l’économie à surmonter les difficultés économiques rencontrées en 2008/2009 et lors de la liquidation mondiale de 2015.

Mais les investisseurs doivent également tenir compte de nombreux risques lorsqu’ils investissent dans des FNB canadiens. Le risque le plus important est l’exposition de l’économie canadienne à l’énergie et aux produits de base, qui ont tendance à être des marchés très volatils, en particulier lors de périodes de ralentissement comme celles de 2014 et 2015. Bien que la tendance séculaire puisse être à la hausse à long terme, le ralentissement de la demande mondiale ou des marchés émergents peut rapidement inverser ces tendances à court et moyen termes.

Solutions de rechange à l’investissement dans des FNB canadiens

Les investisseurs qui recherchent une exposition plus directe aux sociétés canadiennes pourraient envisager des certificats de dépôt américains ( » ADR « ). Ces titres se négocient sur les bourses américaines et représentent un nombre spécifique d’actions d’une société étrangère. Contrairement à un FNB canadien, ces ADR représentent une seule entreprise plutôt qu’un panier d’actions.

Les ADR canadiens et les actions négociées aux États-Unis les plus populaires comprennent:

  • Banque de Montréal (NYSE: BMO)
  • Société TELUS (NYSE: TU)
  • Financière Sun Life Inc. (NYSE: SLF)
  • BCE Inc. (NYSE: BCE)
  • TransCanada Corporation (NYSE : TRP)

Les investisseurs peuvent également acheter des actions étrangères à la Bourse de Toronto ( » TSE « ) ou à la Bourse de croissance TSX ( » TSX « ). Étant donné que le Canada entretient des liens étroits avec les États-Unis, de nombreuses maisons de courtage américaines populaires ont la capacité d’effectuer des transactions sur ces bourses sans travail supplémentaire important. Cependant, certaines implications juridiques et fiscales peuvent s’appliquer.